ملخص أحداث الأسبوع

ما الذي ينتظرنا هذا الأسبوع؟ 

أسبوع كبير لسوق العملات مع مجموعة من إصدارات الأرقام الاقتصادية.

أغلق مؤشر الدولار بالقرب من مستوى افتتاح السعر الأسبوع الماضي مما يدل على انعكاس محتمل للاتجاه الصعودي، في حين ارتفع اليورو/الدولار الأمريكي، ليغلق عند 1.08543 مسجلا ارتفاعا بنسبة 0.27٪.

من ناحية أخرى، ارتفع الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي بنسبة 1.5٪، وسط تلبية توقعات أرقام التضخم في المملكة المتحدة.

ارتفع الدولار الأمريكي/الين الياباني في جلسة يوم الجمعة، متجها نحو مستوى 130، مع ارتداد الين بعد عمليات البيع بسبب قرار بنك اليابان بترك أسعار الفائدة كما هي.

مع توجه الانظار الى الناتج المحلي الإجمالي للولايات المتحدة ، سيشهد مؤشر الدولار تقلبات عالية يوم الخميس. يتوقع السوق انخفاضا في النمو من 3.2٪ إلى زيادة محتملة بنسبة 2.6٪ في الناتج المحلي الإجمالي للربع الرابع من عام 2023.

إذا تم تلبية التوقعات ، فقد يؤدي ذلك إلى انخفاض الطلب على الدولار ، مما قد يخلق طلبا قويا على  العملات المعارضة الأخرى  ، مثل اليورو أو الجنيه الإسترليني أو حتى الين الياباني.

من الناحية الفنية، اخترق مؤشر الدولار (الشكل 1) ما دون مستوى تصحيح فيبوناتشي 50٪، مما دفع الدولار إلى مزيد من الانخفاض، مدعوما باختراق المتوسط المتحرك البسيط 50 الذي حدث في الربع الرابع من عام 2022.

الشكل 1: مؤشر الدولار 2021-2022، ترايدنج فيو

إذا تمكن الدولار من الإغلاق هذا الأسبوع حول هذه المستويات أو أقل، فقد يؤدي ذلك إلى مزيد من الانخفاضات التي تستهدف 61.8٪ فيبوناتشي و 100SMA على الإطار الزمني الأسبوعي. وبالتالي ، قد يؤدي هذا إلى مزيد من الطلب على العملات الرئيسية الأخرى.

فقد أصبحت الأسواق واثقة على نحو متزايد من قدرة بنك الاحتياطي الفيدرالي على إنهاء دورة رفع أسعار الفائدة بقوة قريبا. وقال محافظ مجلس الاحتياطي الاتحادي كريستوفر والر يوم الجمعة إن السياسة تبدو قريبة جدا من التقييد بما فيه الكفاية وإنه يؤيد الاعتدال في حجم الزيادات في أسعار الفائدة. وكرر رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في فيلادلفيا باتريك هاركر وجهة نظره لاتخاذ المزيد من الخطوات الإضافية في رفع أسعار الفائدة. وقالت رئيسة بنك الاحتياطي الفيدرالي في كانساس سيتي إستر جورج إن الاقتصاد يمكن أن يتجنب الانكماش الحاد. وبعد هذه التصريحات أصبحت الأوضاع المالية في الولايات المتحدة أقل تقييدا، الأمر الذي يثير تحديا محتملا لجهود الفيدرالي لسيطرة علي التضخم وهو ما قد يعطي صناع السياسات سببا لإعادة النظر في وجهات نظرهم

في الأسبوع الماضي ، انخفض مؤشر ستاندرز اند بورز 500  بنسبة 0.7٪  ليقتنص سلسلة مكاسب استمرت أسبوعين على الرغم من ارتفاع المؤشر بنسبة 1.9٪ يوم الجمعة وشهد مؤشر ناسداك 100 للتكنولوجيا أفضل يوم له منذ 30 نوفمبر مع مكاسب بنسبة 0.7٪ خلال الأسبوع وانخفض مؤشر داو جونز بنسبة 2٪.

في الأسبوع الماضي، أظهرت أرباح الربع الرابع أنها إيجابية نسبيا حيث أبلغت 11٪ من شركات S&P500 عن أرباحها مع تجاوز 67٪ منهم توقعات السوق. سجلت 4 قطاعات بقيادة قطاعات الطاقة هوامش ربح صافية في الربع الرابع من عام 2022 أعلى من موسطاتها لمدة خمس سنوات، في حين سجلت 7 قطاعات هوامش ربح صافية أقل من موسطاتها في 5 سنوات بقيادة خدمات الاتصالات.

تم تعديل توقعات الأرباح للنصف الأول من عام 2023 من النمو المتوقع إلى الانخفاض المتوقع حيث من المتوقع أن تنخفض الأرباح بنسبة 0.6٪ خلال الربع الأول من عام 2023 وبنسبة 0.7٪ خلال الربع الثاني من عام 2023.

سيكون السوق هذا الأسبوع مشغولا بأرباح الشركات العملاقة بما في ذلك Microsoft و Johnson & Johnson و Tesla و Verizon و Visa و Mastercard.

الذهب و الفضة

ارتفع الذهب للأسبوع الخامس على التوالي بعد البيانات الاقتصادية الأخيرة التي زادت من التوقعات بأن التضخم في الولايات المتحدة سيستمر في الانخفاض ، حيث انخفض مؤشر أسعار المنتجين ومبيعات التجزئة خلال شهر ديسمبر ، مما يشير إلى أن الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي قد يتحول إلى سياسة نقدية أقل تشددا خلال الفترة القادمة ، لكن الاقتصاد الأمريكي لا يزال في حالة تقييم ، في انتظار المؤتمر الصحفي لمجلس الاحتياطي الفيدرالي في 1-2-2023 والذي سيتضمن تعليقات حول الظروف الاقتصادية مثل توقعات النمو المستقبلية والتضخم و سيوفر أدلة بشأن السياسة النقدية المستقبلية

فنيا: يواصل الذهب بتتداول ضمن اتجاه صاعد على المدى القصير و تمكن من تحقيق ثبات و استمرار بالتداول فوق المستويات الفنية و النفسية المهمة القريبة من 1900 دولار للأونصة، و الأن تعتبر المستويات القريبة من 1963 مقاومة مهمة لتحركات الذهب سنراقب قدرته على استهدافها.

بالنسبة للفضة: لا تزال تتحرك أفقياً بين منطقة الدعم بالقرب من 23.1 دولار للأونصة وبين مقاومة بالقرب من 24.5 دولار للأونصة ، في انتظار اختراق أو كسر أي من تلك المستويات.

الشكل (2) الذهب، ميتا ترايدر، سي اف أي

الشكل (3) الفضة، ميتا ترايدر، سي اف أي

النفط

أغلق خام برنت وخام غرب تكساس الوسيط في المنطقة الخضراء بصعود متواضع - 2.29٪ و 2٪ على التوالي مقارنة بالأسبوع السابق حيث حافظ خام برنت (الشكل 1) وخام غرب تكساس الوسيط (الشكل 2) على التداول عند الحد الأعلى للأسعار. تداولا أفقيا منذ ديسمبر 2022 حتى الآن ، حيث يتم التداول بين منطقة الدعم عند 75 دولارا لخام برنت و 70 دولارا لخام غرب تكساس الوسيط ومنطقة المقاومة 90 دولارا لخام برنت و 83 دولارا لخام غرب تكساس الوسيط مع فرض المتوسط المتحرك  لمدة 100 أسبوع مستوى مقاومة مهما يتداولا حوله.

و نقلا عن رويترز: تخطط 15 مصفاة أمريكية على الأقل للخضوع للإصلاح والصيانة في فترة تتراوح من 2 إلى 11 أسبوعا حتى مايو. وبحلول منتصف فبراير، سينخفض انتاج المصافي الأمريكية بمعدل 1.4 مليون برميل يوميا. يتوقع الانقطاع المخطط له أن تقل إمدادات البنزين والديزل مصحوبة بهوامش متزايدة حيث أن توقيت الإصلاح مواز لحظر واردات النفط الروسي للاتحاد الأوروبي في فبراير مما سيزيد الطلب على الوقود الأمريكي

ا(الشكل 4)خام غرب تيكساس أسبوعي ، المصدر: تريدنج فيو                                                                                 خام برنت ، المصدر: تريدنج فيو (الشكل 5). 

المعلومات الواردة في هذا التقرير هي لغايات نشر المعلومات فقط .

قد تكون المعلومات مصدرها بيانات من طرف ثالث ومزودي الأسواق المالية، وإن مجموعة ( سي إف أي ) بالإضافة الى الشركات التابعة لها الخاضعة للتنظيم غير مسؤولين بأي شكل من الأشكال عن أية خسائر و/أو إجراء يتخذه المستثمر بناءً على هذا التقرير، ولذلك أي قرار للاستثمار يتخذه المستثمر فهو مبني على  قراره وحكمه وخبرته أو على مشوره خاصة اختار الحصول عليها من قبل مستشار مالي او مستشارين ماليين. نحن لا نقدم أي مشورة استثمارية بهدف التأثير على قرار المستثمر. وأن محتويات التقرير لغرض نشر المعلومات فقط، و تعتبر كخدمات إضافية او استثمارية او مشورة.

نقدم معلومات وتحليلات عامة التي قد لا تأخذ بعين الاعتبار أية من أهدافك او الوضع المالي والظروف الشخصية او الاحتياجات. لذلك عليك دائماً النظر للأهداف وأخطار التداول الخاص بك، وبالتالي لا يجب الاستثمار بأي مبالغ لا يمكنك الاستغناء عنه. كل ما ورد بهذا التقرير من معلومات وبيانات فقط لغرض تمكينك من اتخاذ القرارات الاستثمارية الخاصة بك ولا يجوز تفسيرها بأنها نصيحة او توصية شخصية.

محتوى المقال يعكس أراء واعتقادات المؤلفين ولا يعكس بالضرورة توجهات ( سي اف أي ). وان الشركة غير مسؤولة عن اي قرارات او عمليات يقوم بها المستثمر، حيث يملك  المستثمر كامل الحرية والإرادة لأتخاد أي قرار يراه مناسب لاستثماره.

"هذا المنشور ملكية ل ( سي اف أي ) فقط. كما تنص الاتفاقية بأنه على الطرف المتلقي فقط عرضها وألا يتم النشر او التوزيع او أعادة صياغة التقارير المستلمة و ارسالها لأية أطراف أخرى، وسيتم تعقب أي فرد او شركة تقوم بالنشر او النسخ بتهمة انتهاك حقوق النشر