Utilizar robôs para operar nos mercados é uma atividade que tem crescido a cada ano. Desde os grandes fundos até os investidores de varejo estão procurando alocar parte do capital em estratégias automatizadas, mas é importante se atentar a alguns detalhes.Um robô investidor irá operar apenas o que for configurado para fazer. Isto significa que o robô será tão bom quanto a sua configuração. Alguns robôs funcionam de forma aberta, no qual o trader tem que configurar exatamente o que ele precisa fazer.Outros já trazem uma certa lógica dentro deles e permitem que o trader modifique somente alguns de seus parâmetros, mas possuem uma lógica fechada dentro do código, que pode ser explícita ou não para o usuário final.Independentemente do tipo de robô, o trader precisa entendê-lo muito bem para operar com sucesso. É importante saber as características do robô, em quais momentos ele performa bem e em quais ele performa mal, para poder, ativamente, configurá-los (ou até mesmo saber quando iniciá-los ou pará-los) e formar seu portfólio de robôs.Para isso, o investidor deve entender as características da plataforma onde o robô opera e também como interpretar os resultados.É comum um robô investidor ser apresentado junto com um resultado histórico, real ou simulado. Além disso, é essencial que o trader entenda que um resultado positivo no passado não significa um resultado positivo no futuro. Listarei dois motivos:•É impossível simular perfeitamente o mercado. A simulação com robôs investidores é uma arte e várias técnicas são utilizadas para que o resultado simulado seja mais próximo do real. Acontece que, quando se investe de fato, o trader está atuando no mercado, que reagirá às suas operações. Mesmo uma ordem pequena, de baixo volume, pode gerar uma reação em cadeia e mudar o mercado consideravelmente. Por isso, nenhuma simulação de robôs investidores será idêntica ao investimento automatizado com capital real.•Mesmo com capital real, um resultado positivo no passado pode não se repetir no futuro: o mercado muda com o tempo, as condições também e uma estratégia positiva em determinados momentos pode não funcionar mais após essas mudanças. Um bom exemplo, provavelmente o maior que se pode encontrar no Brasil, foi a grande mudança do mercado que a crise de 2008 trouxe. Entre 2002 e maio de 2008, se passaram 65 meses, no qual a Bolsa subiu em 48 deles (~74%). Neste período, a bolsa subiu mais de 600%. Era uma ocasião longa onde qualquer estratégia compradora, seja por meio de robôs investidores ou não, iria performar muito bem. Em junho de 2008, o mercado mudou completamente com a crise e essas estratégias pararam de funcionar.Falamos acima da diferença de um resultado histórico para o resultado real de um robô. Outro segredo importante é saber que nenhum investidor grande coloca todos seus recursos em uma única estratégia ou em um único robô.Caso contrário, um bom robô seria um fundo de investimento gerido por seu autor e não um software vendido ou licenciado para os clientes.Por isso é importante que o trader trabalhe continuamente no processo de encontrar bons setups, estudando, testando e melhorando os seus robôs.Os robôs trazem uma grande vantagem de tempo para o investidor, que não precisa acompanhar constantemente o mercado para não perder as oportunidades de investimento. E a mágica para o sucesso é investir todo este tempo em melhorar seu portfólio de robôs investidores, com novos estudos e testes.
Utilizar robôs para operar nos mercados é uma atividade que tem crescido a cada ano. Desde os grandes fundos até os investidores de varejo estão procurando alocar parte do capital em estratégias automatizadas, mas é importante se atentar a alguns detalhes.
Um robô investidor irá operar apenas o que for configurado para fazer. Isto significa que o robô será tão bom quanto a sua configuração. Alguns robôs funcionam de forma aberta, no qual o trader tem que configurar exatamente o que ele precisa fazer.
Outros já trazem uma certa lógica dentro deles e permitem que o trader modifique somente alguns de seus parâmetros, mas possuem uma lógica fechada dentro do código, que pode ser explícita ou não para o usuário final.
Independentemente do tipo de robô, o trader precisa entendê-lo muito bem para operar com sucesso. É importante saber as características do robô, em quais momentos ele performa bem e em quais ele performa mal, para poder, ativamente, configurá-los (ou até mesmo saber quando iniciá-los ou pará-los) e formar seu portfólio de robôs.
Para isso, o investidor deve entender as características da plataforma onde o robô opera e também como interpretar os resultados.
É comum um robô investidor ser apresentado junto com um resultado histórico, real ou simulado. Além disso, é essencial que o trader entenda que um resultado positivo no passado não significa um resultado positivo no futuro. Listarei dois motivos:
•É impossível simular perfeitamente o mercado. A simulação com robôs investidores é uma arte e várias técnicas são utilizadas para que o resultado simulado seja mais próximo do real. Acontece que, quando se investe de fato, o trader está atuando no mercado, que reagirá às suas operações. Mesmo uma ordem pequena, de baixo volume, pode gerar uma reação em cadeia e mudar o mercado consideravelmente. Por isso, nenhuma simulação de robôs investidores será idêntica ao investimento automatizado com capital real.
•Mesmo com capital real, um resultado positivo no passado pode não se repetir no futuro: o mercado muda com o tempo, as condições também e uma estratégia positiva em determinados momentos pode não funcionar mais após essas mudanças. Um bom exemplo, provavelmente o maior que se pode encontrar no Brasil, foi a grande mudança do mercado que a crise de 2008 trouxe. Entre 2002 e maio de 2008, se passaram 65 meses, no qual a Bolsa subiu em 48 deles (~74%). Neste período, a bolsa subiu mais de 600%. Era uma ocasião longa onde qualquer estratégia compradora, seja por meio de robôs investidores ou não, iria performar muito bem. Em junho de 2008, o mercado mudou completamente com a crise e essas estratégias pararam de funcionar.
Falamos acima da diferença de um resultado histórico para o resultado real de um robô. Outro segredo importante é saber que nenhum investidor grande coloca todos seus recursos em uma única estratégia ou em um único robô.
Caso contrário, um bom robô seria um fundo de investimento gerido por seu autor e não um software vendido ou licenciado para os clientes.
Por isso é importante que o trader trabalhe continuamente no processo de encontrar bons setups, estudando, testando e melhorando os seus robôs.
Os robôs trazem uma grande vantagem de tempo para o investidor, que não precisa acompanhar constantemente o mercado para não perder as oportunidades de investimento. E a mágica para o sucesso é investir todo este tempo em melhorar seu portfólio de robôs investidores, com novos estudos e testes.